近段時(shí)間，助貸行業(yè)正努力降低自己的存在感，變得異常安靜。過去在朋友圈里喊著“秒批”口號(hào)的貸款中介們，現(xiàn)在只展示最近三天的朋友圈。

這一切的變化源于9月30日起正式實(shí)施的《金融產(chǎn)品網(wǎng)絡(luò)營銷管理辦法》。根據(jù)該辦法，金融機(jī)構(gòu)、第三方互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)外的其他組織或者個(gè)人不得開展或變相開展金融產(chǎn)品網(wǎng)絡(luò)營銷。自新規(guī)落地以來，監(jiān)管措施密集出臺(tái)，助貸行業(yè)迎來系統(tǒng)性重構(gòu)。專家認(rèn)為，助貸行業(yè)的野蠻增長階段已經(jīng)結(jié)束，合規(guī)能力將成為入場競爭的基礎(chǔ)門檻。

盡管《辦法》面向所有金融機(jī)構(gòu)和金融產(chǎn)品，但對(duì)助貸平臺(tái)的獲客入口進(jìn)行了嚴(yán)格約束，直擊主流導(dǎo)流模式。過去，從小紅書到閑魚，從抖音到快手，幾乎所有能夠觸達(dá)受眾的媒介都成了貸款中介和助貸平臺(tái)的導(dǎo)流工具。如今，這些導(dǎo)流方式都將面臨強(qiáng)監(jiān)管。

江蘇圣典律師事務(wù)所律師張國佳解釋說，以貸款中介個(gè)人在朋友圈發(fā)布貸款廣告為例，若無金融機(jī)構(gòu)正式授權(quán)委托，屬于“其他組織或個(gè)人變相開展金融產(chǎn)品網(wǎng)絡(luò)營銷”，違反《辦法》第二條規(guī)定。即使獲得授權(quán)，也不能以“××貸款中心”“××信貸顧問”等名義發(fā)布，必須由金融機(jī)構(gòu)以自身名義發(fā)布產(chǎn)品信息。中介只能作為“渠道”，不能成為“發(fā)聲主體”。過去常見的“黑戶可貸”“秒批秒放”“利率低至”“無任何費(fèi)用”等話術(shù)均屬違規(guī)內(nèi)容。

除了禁止誘導(dǎo)性話術(shù)與非持牌主體營銷，《辦法》還禁止多層轉(zhuǎn)委托與套娃式導(dǎo)流、支付與信貸捆綁、轉(zhuǎn)接必須跳轉(zhuǎn)至金融機(jī)構(gòu)自營平臺(tái)，API隱形導(dǎo)流被叫停。去年以來，與助貸行業(yè)相關(guān)的政策密集出臺(tái)，其中力度最強(qiáng)的是2025年10月1日起施行的《關(guān)于加強(qiáng)商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)助貸業(yè)務(wù)管理提升金融服務(wù)質(zhì)效的通知》。這一規(guī)定劃定了互聯(lián)網(wǎng)助貸業(yè)務(wù)機(jī)構(gòu)準(zhǔn)入和成本上限的底線，通過銀行的合作管理責(zé)任間接約束助貸平臺(tái)。